Can Incentive Stock Options Be Granted To Non Employees




Can Incentive Stock Options Be Granted To Non EmployeesIntroducao as opcoes de acoes de incentivo Um dos principais beneficios que muitos empregadores oferecem aos seus trabalhadores e a capacidade de comprar acoes da empresa com algum tipo de vantagem fiscal ou desconto embutido. Existem varios tipos de planos de compra de acoes que contem esses recursos, como planos de opcoes de acoes nao qualificadas. Esses planos sao geralmente oferecidos a todos os funcionarios de uma empresa, desde os melhores executivos ate o pessoal de manutencao. No entanto, ha outro tipo de opcao de acoes. Conhecido como uma opcao de acoes de incentivo. Que geralmente so e oferecido a funcionarios-chave e de alto nivel de gestao. Essas opcoes tambem sao comumente conhecidas como opcoes estatutarias ou qualificadas e podem receber tratamento fiscal preferencial em muitos casos. Principais caracteristicas das ISOs As opcoes de acoes de incentivo sao semelhantes as opcoes nao-estatutarias em termos de forma e estrutura. Schedule Os ISOs sao emitidos em uma data de inicio, conhecida como data de concessao, e entao o funcionario exerce seu direito de comprar as opcoes na data do exercicio. Uma vez que as opcoes sao exercidas, o empregado tem a liberdade de vender o estoque imediatamente ou esperar por um periodo de tempo antes de faze-lo. Ao contrario das opcoes nao estatutarias, o periodo de oferta para opcoes de acoes de incentivo e sempre de 10 anos, apos o qual as opcoes expiram. Vesting ISOs geralmente contem um calendario de aquisicao que deve ser satisfeito antes que o empregado pode exercer as opcoes. O padrao de tres anos cliff cronograma e usado em alguns casos, onde o empregado se torna totalmente investido em todas as opcoes emitidas para ele ou ela naquele momento. Outros empregadores usam o cronometrado que investe a programacao que permite que os empregados se invistam em um quinto das opcoes concedidas cada ano, comecando no segundo ano da concessao. O empregado e entao totalmente investido em todas as opcoes no sexto ano de concessao. Metodo de exercicio As opcoes de acoes de incentivo tambem se assemelham a opcoes nao estatutarias, na medida em que podem ser exercidas de varias maneiras diferentes. O empregado pode pagar em dinheiro na frente para exerce-los, ou eles podem ser exercidos em uma transacao sem dinheiro ou usando um swap de acoes. Elementos Bargain ISOs geralmente pode ser exercido a um preco abaixo do preco de mercado atual e, portanto, fornecer um lucro imediato para o empregado. Clawback Provisions Estas sao as condicoes que permitem ao empregador lembrar as opcoes, como se o empregado deixa a empresa por uma razao diferente de morte, invalidez ou aposentadoria, ou se a propria empresa se torna financeiramente incapaz de cumprir as suas obrigacoes com as opcoes. Discriminacao Considerando que a maioria dos outros tipos de planos de compra de acoes de funcionarios deve ser oferecido a todos os funcionarios de uma empresa que cumpram determinados requisitos minimos, ISOs sao geralmente oferecidos apenas para executivos andor funcionarios-chave de uma empresa. ISOs pode ser informalmente comparado a planos de aposentadoria nao qualificados, que tambem sao tipicamente orientados para aqueles no topo da estrutura corporativa, em oposicao aos planos qualificados, que devem ser oferecidos a todos os funcionarios. Tributacao de ISOs ISOs sao elegiveis para receber tratamento fiscal mais favoravel do que qualquer outro tipo de plano de compra de acoes de funcionarios. Este tratamento e o que define essas opcoes para alem da maioria das outras formas de compensacao baseada em acoes. No entanto, o empregado deve cumprir determinadas obrigacoes, a fim de receber o beneficio fiscal. Existem dois tipos de disposicoes para ISOs: Disposicao Qualificada - A venda de estoque ISO feita pelo menos dois anos apos a data de concessao e um ano apos as opcoes foram exercidas. Ambas as condicoes devem ser cumpridas para que a venda de acoes seja classificada dessa maneira. Disqualifying Disposition - A venda de acoes ISO que nao atende aos requisitos de periodo de detencao prescritos. Assim como ocorre com as opcoes nao estatutarias, nao ha consequencias fiscais na concessao ou aquisicao. No entanto, as regras fiscais para o seu exercicio diferem consideravelmente das opcoes nao estatutarias. Um funcionario que exerce uma opcao nao estatutaria deve relatar o elemento de pechincha da transacao como receita do trabalho que esta sujeita a imposto retido na fonte. Os detentores do ISO nao informam nada neste momento nenhum relatorio fiscal de qualquer tipo e feito ate que o estoque e vendido. Se a venda de acoes for uma transacao qualificada. Entao o empregado so relatara um ganho de capital a curto ou longo prazo na venda. Se a venda e uma disposicao desqualificante. Entao o empregado tera que relatar qualquer elemento de pechincha do exercicio como rendimento do trabalho. Exemplo Steve recebe 1.000 opcoes de acoes nao-estatutarias e 2.000 opcoes de acoes de incentivo de sua empresa. O preco de exercicio para ambos e 25. Ele exerce todos os dois tipos de opcoes cerca de 13 meses mais tarde, quando a acao esta negociando a 40 por acao, e depois vende 1.000 acoes de suas opcoes de incentivo seis meses depois disso, por 45 a compartilhar. Oito meses depois, ele vende o restante do estoque a 55 por acao. A primeira venda de acoes de incentivo e uma disposicao desqualificante, o que significa que Steve tera que relatar o item de barganha de 15.000 (40 preco de acao real - 25 preco de exercicio 15 x 1.000 acoes) como rendimento do trabalho. Ele tera que fazer o mesmo com o elemento de barganha de seu exercicio nao estatutario, entao ele tera 30.000 de renda W-2 adicional para relatar no ano de exercicio. Mas ele so informara um ganho de capital a longo prazo de 30.000 (55 preco de venda - 25 preco de exercicio x 1.000 acoes) para sua qualificacao ISO disposicao. Deve-se notar que os empregadores nao sao obrigados a reter qualquer imposto de exercicios ISO, para aqueles que pretendem fazer uma disposicao desqualificante deve ter o cuidado de reservar fundos para pagar impostos federais, estaduais e locais. Bem como a Seguranca Social. Medicare e FUTA. Relatorios e AMT Embora as disposicoes ISO de qualificacao possam ser reportadas como ganhos de capital a longo prazo na 1040, o elemento de pechincha no exercicio e tambem um item de preferencia para o Imposto Minimo Alternativo. Este imposto e avaliado para os investidores que tem grandes quantidades de certos tipos de rendimentos, tais como elementos da pechincha ISO ou juros de obrigacoes municipais, e destina-se a garantir que o contribuinte pague pelo menos um montante minimo de imposto sobre o rendimento que de outra forma seria imposto - livre. Isto pode ser calculado no formulario 6251 do IRS. Mas os empregados que exercem um numero grande de ISOs devem consultar previamente um conselheiro fiscal ou financeiro de modo que possam corretamente antecipar as consequencias fiscais de suas transacoes. O produto da venda de acoes ISO deve ser relatado no formulario da Receita Federal (IRS) 3921 e entao transferido para a Tabela D. A linha de fundo Incentive opcoes de acoes podem proporcionar uma renda substancial para seus titulares, mas as regras fiscais para o seu exercicio e venda pode ser muito complexa em alguns casos. Este artigo cobre somente os destaques de como estas opcoes funcionam e as maneiras que podem ser usadas. Para obter mais informacoes sobre opcoes de acoes de incentivo, consulte seu representante de RH ou consultor financeiro. Um tipo de estrutura de remuneracao que os gestores de fundos de hedge normalmente empregam em que parte da remuneracao e baseado no desempenho. Uma protecao contra a perda de renda que resultaria se o segurado faleceu. O beneficiario nomeado recebe o. Uma medida da relacao entre uma mudanca na quantidade demandada de um bem particular e uma mudanca em seu preco. Preco. O valor de mercado total do dolar de todas as partes em circulacao de uma companhia. A capitalizacao de mercado e calculada pela multiplicacao. Frexit curto para quotFrances exitquot e um spin-off frances do termo Brexit, que surgiu quando o Reino Unido votou. Uma ordem colocada com um corretor que combina as caracteristicas de ordem de parada com as de uma ordem de limite. Uma ordem stop-limite will. Get A maioria fora de opcoes de acoes do empregado Um plano de opcao de acoes do empregado pode ser um instrumento de investimento lucrativo se adequadamente gerido. Por esta razao, estes planos tem servido por muito tempo como uma ferramenta bem sucedida para atrair executivos de topo, e nos ultimos anos tornaram-se um meio popular para atrair funcionarios nao executivos. Infelizmente, alguns ainda nao conseguem aproveitar ao maximo o dinheiro gerado por seu estoque de funcionarios. Compreender a natureza das opcoes de acoes. A tributacao e o impacto sobre o rendimento pessoal e fundamental para maximizar tal vantagem potencialmente lucrativa. O que e uma Opcao de Compra de Pessoas Funcionarias Uma opcao de compra de acoes de empregados e um contrato emitido por um empregador para um empregado para comprar um valor definido de acoes de acoes da empresa a um preco fixo por um periodo de tempo limitado. Existem duas grandes classificacoes de opcoes emitidas: opcoes de acoes nao qualificadas (NSO) e opcoes de acoes de incentivo (ISO). Opcoes de acoes nao qualificadas diferem de opcoes de acoes de incentivo de duas maneiras. Primeiro, os NSOs sao oferecidos a funcionarios nao-executivos e diretores ou consultores externos. Em contrapartida, as ISOs sao estritamente reservadas aos empregados (mais especificamente, executivos) da empresa. Em segundo lugar, as opcoes nao qualificadas nao recebem tratamento fiscal especial, enquanto que as opcoes de acoes de incentivo recebem tratamento fiscal favoravel porque atendem a regras estatutarias especificas descritas no Codigo de Receita Federal (mais detalhes sobre este tratamento fiscal favoravel sao fornecidos abaixo). Os planos NSO e ISO compartilham um traco comum: podem sentir-se complexos. As transacoes dentro desses planos devem seguir termos especificos estabelecidos pelo contrato do empregador e pelo Codigo de Receita Federal. Data de concessao, vencimento, vencimento e exercicio Para comecar, os empregados normalmente nao sao concedidos plena propriedade das opcoes na data de inicio do contrato (tambem conhecido como a data de concessao). Eles devem cumprir um calendario especifico conhecido como o calendario de vesting no exercicio das suas opcoes. O programa de aquisicao comeca no dia em que as opcoes sao concedidas e lista as datas em que um empregado e capaz de exercer um numero especifico de acoes. Por exemplo, um empregador pode conceder 1.000 acoes na data de concessao, mas um ano a partir dessa data, 200 acoes serao adquiridas (o empregado tem o direito de exercer 200 das 1.000 acoes inicialmente concedidas). No ano seguinte, outras 200 acoes sao investidas, e assim por diante. O cronograma de aquisicao e seguido por uma data de vencimento. Nesta data, o empregador ja nao reserva o direito para seu empregado para comprar o estoque da companhia sob os termos do acordo. Uma opcao de compra de acoes e concedida a um preco especifico, conhecido como preco de exercicio. E o preco por acao que um empregado deve pagar para exercer suas opcoes. O preco de exercicio e importante porque e usado para determinar o ganho (chamado de elemento pechincha) eo imposto a pagar sobre o contrato. O elemento de pechincha e calculado subtraindo o preco de exercicio do preco de mercado das acoes da empresa na data em que a opcao e exercida. Tributacao de opcoes de acoes de funcionarios O Internal Revenue Code tambem tem um conjunto de regras que um proprietario deve obedecer para evitar o pagamento de impostos pesados ??em seus contratos. A tributacao dos contratos de opcao de compra de acoes depende do tipo de opcao detida. Para opcoes de acoes nao qualificadas (NSO): A concessao nao e um evento tributavel. A tributacao comeca no momento do exercicio. O elemento de pechincha de uma opcao de compra de acoes nao qualificada e considerado compensacao e e tributado as aliquotas de imposto de renda ordinarias. Por exemplo, se um empregado e concedido 100 acoes da A a um preco de exercicio de 25, o valor de mercado da acao no momento do exercicio e 50. O elemento de pechincha no contrato e (50-25) x 1002.500 . Observe que estamos assumindo que essas acoes sao 100 investido. A venda do titulo desencadeia outro fato tributavel. Se o empregado decidir vender as acoes imediatamente (ou menos de um ano apos o exercicio), a transacao sera relatada como um ganho (ou perda) de capital de curto prazo e estara sujeita a imposto as aliquotas de imposto de renda ordinarias. Se o empregado decidir vender as acoes um ano apos o exercicio, a venda sera relatada como um ganho de capital de longo prazo (ou perda) e o imposto sera reduzido. Opcoes de acoes de incentivo (ISO) recebem tratamento fiscal especial: A concessao nao e uma transacao tributavel. Nenhum evento tributavel e relatado no exercicio, no entanto, o elemento pechincha de uma opcao de acoes de incentivo pode gerar imposto minimo alternativo (AMT). O primeiro evento tributavel ocorre na venda. Se as acoes sao vendidas imediatamente apos serem exercidas, o elemento de pechincha e tratado como renda ordinaria. O ganho no contrato sera tratado como um ganho de capital a longo prazo se a seguinte regra for respeitada: as acoes devem ser mantidas por 12 meses apos o exercicio e nao devem ser vendidas ate dois anos apos a data de concessao. Por exemplo, suponha que o estoque A seja concedido em 1 de janeiro de 2007 (100 investido). O executivo exerce as opcoes em 01 de junho de 2008. Se ele ou ela deseja relatar o ganho no contrato como ganho de capital a longo prazo, o estoque nao pode ser vendido antes de 01 de junho de 2009. Outras Consideracoes Embora o tempo de uma acao Estrategia de opcao e importante, ha outras consideracoes a serem feitas. Outro aspecto importante do planejamento de opcoes de acoes e o efeito que esses instrumentos terao na alocacao de ativos. Para que qualquer plano de investimento seja bem-sucedido, os ativos devem ser adequadamente diversificados. Um empregado deve ser cauteloso de posicoes concentradas em qualquer estoque da empresa. A maioria dos consultores financeiros sugerem que as acoes da empresa devem representar 20 (no maximo) do plano geral de investimentos. Enquanto voce pode se sentir confortavel investir uma maior percentagem do seu portfolio em sua propria empresa, e simplesmente mais seguro para diversificar. Consulte um especialista financeiro e / ou fiscal para determinar o melhor plano de execucao para o seu portfolio. Bottom Line Conceitualmente, as opcoes sao um metodo de pagamento atraente. Que melhor maneira de incentivar os funcionarios a participar no crescimento de uma empresa do que oferecendo-lhes um pedaco da torta Na pratica, no entanto, o resgate ea tributacao destes instrumentos pode ser bastante complicado. A maioria dos empregados nao entende os efeitos fiscais de possuir e exercer suas opcoes. Como resultado, eles podem ser fortemente penalizados pelo Tio Sam e, muitas vezes, perder algum dinheiro gerado por esses contratos. Lembre-se que a venda de acoes do empregado imediatamente apos o exercicio ira induzir o maior imposto de ganhos de capital de curto prazo. Esperando ate que a venda se qualifica para o menor imposto de ganhos de capital de longo prazo pode poupar centenas, ou mesmo milhares. Um tipo de estrutura de remuneracao que os gestores de fundos de hedge normalmente empregam em que parte da remuneracao e baseado no desempenho. Uma protecao contra a perda de renda que resultaria se o segurado faleceu. O beneficiario nomeado recebe o. Uma medida da relacao entre uma mudanca na quantidade demandada de um bem particular e uma mudanca em seu preco. Preco. O valor de mercado total do dolar de todas as partes em circulacao de uma companhia. A capitalizacao de mercado e calculada pela multiplicacao. Frexit curto para quotFrances exitquot e um spin-off frances do termo Brexit, que surgiu quando o Reino Unido votou. Uma ordem colocada com um corretor que combina as caracteristicas de ordem de parada com as de uma ordem de limite. Uma ordem de stop-limite. Voce esta aqui: Home Opcoes de acoes What8217s a diferenca entre um ISO e um NSO What8217s a diferenca entre um ISO e um NSO O seguinte nao se destina a ser resposta abrangente. Por favor, consulte seus proprios consultores fiscais e don8217t esperar que eu responda a perguntas especificas nos comentarios. As opcoes de compra de incentivos (8220ISOs8221) so podem ser concedidas aos empregados. Opcoes de acoes nao qualificadas (8220NSOs8221) podem ser concedidas a qualquer pessoa, incluindo funcionarios, consultores e diretores. Nenhum imposto de renda federal regular e reconhecido apos o exercicio de um ISO, enquanto o rendimento ordinario e reconhecido mediante o exercicio de uma ONS com base no excesso, se houver, do valor justo de mercado das acoes na data de exercicio sobre o preco de exercicio. Os exercicios de ONS pelos empregados estao sujeitos a retencao de impostos. No entanto, o imposto minimo alternativo pode aplicar-se ao exercicio de um ISO. Se as acoes adquiridas mediante o exercicio de uma ISO forem mantidas por mais de um ano apos a data de exercicio da ISO e mais de dois anos apos a data da concessao da ISO, qualquer ganho ou perda na venda ou outra disposicao sera de longo prazo, Ganho ou perda de capital a longo prazo. Uma alienacao anterior ou outra alienacao (uma disposicao desqualificante 8221) desqualificara a ISO e fara com que ela seja tratada como uma NSO, o que resultara em imposto de renda ordinario sobre o excesso, se houver, do menor de (1) Das acoes na data do exercicio, ou (2) o produto da venda ou outra alienacao, sobre o preco de compra. Uma empresa pode geralmente ter uma deducao para a compensacao considerada paga no exercicio de uma NSO. Da mesma forma, na medida em que o empregado perceba o rendimento ordinario em conexao com uma disposicao desqualificadora de acoes recebidas mediante o exercicio de um ISO, a empresa pode fazer uma deducao correspondente pela remuneracao paga. Se um titular de uma opcao possuir um ISO para o periodo de espera legal completo, a empresa nao tera direito a qualquer deducao fiscal. Abaixo esta uma tabela que resume as principais diferencas entre um ISO e um NSO. Requisitos de Qualificacao Fiscal: O preco da opcao deve pelo menos igual ao valor justo de mercado da acao no momento da concessao. A opcao nao pode ser transferivel, exceto ao morrer. Ha um limite de 100.000 no valor justo de mercado agregado (determinado no momento em que a opcao e concedida) de acoes que podem ser adquiridas por qualquer empregado durante qualquer ano civil (qualquer montante que exceda o limite e tratado como NSO). Todas as opcoes devem ser concedidas dentro de 10 anos da aprovacao ou aprovacao do plano, o que ocorrer primeiro. As opcoes devem ser exercidas dentro de 10 anos da concessao. As opcoes devem ser exercidas no prazo de tres meses apos a rescisao do contrato de trabalho (estendido a um ano de invalidez, sem limite de tempo em caso de morte). Nenhum, mas uma ONS concedida com um preco de opcao inferior ao justo valor de mercado da acao no momento da concessao estara sujeita a tributacao sobre os impostos de cobranca e penalidade de acordo com a Secao 409A. Quem pode receber: Como e tributado para o empregado: Nao ha renda tributavel para o empregado no momento da concessao ou exercicio em tempo habil. No entanto, a diferenca entre o valor da acao em exercicio e o preco de exercicio e um item de ajuste para fins do imposto minimo alternativo. Ganho ou perda quando a acao e vendida mais tarde e ganho ou perda de capital de longo prazo. Ganho ou perda e a diferenca entre o montante realizado a partir da venda e da base fiscal (ou seja, o montante pago no exercicio). A disposicao desqualificadora destroi um tratamento fiscal favoravel. A diferenca entre o valor da acao no exercicio e o preco de exercicio e o lucro ordinario. O lucro reconhecido no exercicio esta sujeito a retencao de imposto de renda e aos impostos sobre o emprego. Quando o estoque e vendido mais tarde, o ganho ou perda e ganho ou perda de capital (calculado como a diferenca entre o preco de venda e a base tributaria, que e a soma do preco de exercicio e do lucro reconhecido no exercicio). Mystockoptions Bruce Brumberg, Editor, myStockOptions Grafico util. E resumo rapido. Uma adicao para os impostos ISO: Quando o exercicio ISO aciona a AMT, o credito fiscal disponivel para uso em anos fiscais futuros e quando o estoque ISO e vendido, outro ajuste AMT muito complexo. Voce pode querer ver as secoes ISO ou NQSO em myStockOptions. Particularmente para exemplos anotados de Schedule D para relatorios de retorno de imposto. Hi Yokum Nos precisamos emitir warrants de equidade em vez de dinheiro para ambos os contratantes, proprietarios e funcionarios da nossa startup. Nos somos um financiamento pre-serie A assim que gostaria de emitir warrants base para ser convertido ao preco da acao da serie A. No entanto, tambem gostariamos de minimizar a responsabilidade do imposto de renda pessoal para os individuos, pois e realmente a intencao do mandado para paga-los em estoque que eles so deveriam impostos capitais ganhos em algum momento no futuro. A minha pergunta e: Deveriam estes warrants ser estruturados como bolsas de acoes ou opcoes de acoes a serem convertidas em acoes ordinarias no financiamento da serie A Se as subvencoes, wouldn8217t o individuo sera responsavel pelo valor total do estoque na taxa de imposto de renda na serie A converstion se opcoes, Deve preco de exercicio simplesmente ser a valor nominal, pois nao ha real FMV de estoque Por favor, ajude a esclarecer o warrant de acoes tipico emitido pre-serie Um financiamento em vez de dinheiro. 1. Tipicamente, a maioria das empresas emitiria uma opcao para comprar acoes ordinarias para essas pessoas a um preco de exercicio baixo igual ao valor justo de mercado. Eu geralmente recomendo um preco de exercicio de menos de 0,02 compartilhar, como o IRS provavelmente iria tomar a posicao de que o estoque foi simplesmente concedido a pessoa, porque o preco de exercicio foi muito baixo, resultando em imposto imediato sobre o valor do estoque subjacente. Tenha em mente que uma bolsa de acoes (ou seja, o destinatario recebe o estoque de graca) resultam em imposto para o destinatario sobre o valor do estoque. 2. As opcoes podem ser integralmente adquiridas no caso do proprietario ou sujeitas a um calendario de aquisicao no caso dos prestadores de servicos. 3. As opcoes e os warrants funcionam mecanicamente da mesma forma, na medida em que sao um direito de comprar acoes no futuro. Eles sao chamados de opcoes quando sao compensatorios. 4. Um warrant para comprar ainda a ser emitido acoes da serie A ao preco da serie A e um tanto estranho, a menos que seja empacotado em relacao a uma nota convertivel ou como um kicker na divida. O numero de acoes a serem emitidas seria o preco de XSeries A. No momento em que este mandado e emitido, o valor do mandado me parece uma renda. 5. O que parece que voce esta tentando fazer e prometer a emissao de acoes da serie A no valor de X no momento da Serie A. Isso resultaria no rendimento tributavel de X para o destinatario no momento em que a Serie A e emitida. Se a pessoa e um empregado, parece que ha tambem algumas questoes 409A porque isso pode ser considerado compensacao diferida. Estou comecando uma empresa que hoje nao e mais do que uma ideia. Eu nao tenho nenhum financiamento e nao tenho nenhum produto (ou receita) ainda. Eu incorporei uma companhia de Delaware um mes ha com as partes que tem um valor de par de 0.001 cada. Eu emiti-me 1.000.000 partes para 1.000. Eu levantarei provavelmente uma rodada pequena do financiamento do anjo uma vez que eu tenho uma prova do conceito. Agora tenho o acordo de alguem para me ajudar em uma capacidade de assessoria criar essa prova de conceito e eu vou conceder-lhe um NSO como compensacao. Eu entendo que o NSO deve ser 8220fair valor de mercado8221, mas dado que a empresa nao tem valor hoje deve o preco de exercicio ser o valor nominal (ou seja 0,001) ou algo mais alto 8211 Eu iria definir o preco de exercicio em algo como 0.02share ou superior. Ver justificacao no comentario acima. Hey Yokum 8211 este e um otimo post Por favor, considere o seguinte cenario: 8216start-up8217 baseado em eu tem 6 anos e um funcionario (sem cidadao dos EUA em um visto de trabalho H1-B) tem trabalhado para a empresa por quase 4 anos . Ele foi um dos primeiros empregados e recebeu um bom pedaco de SARS por um baixo preco de exercicio. A empresa e privada e um s-corp (propriedade estrangeira nao e possivel) para que a SARS nao estao vesting em opcoes. O que acontecera agora apos a rescisao do contrato de trabalho pode o funcionario exercer seu SARS investido por dinheiro ao preco de mercado atual justo valor de exercicio da empresa OU ele vai perder todos os SARS Se ele nao pode exercer, a empresa manter a SARS ate uma liquidez Evento ocorre Sera que ele tem que seguir o calendario de exercicios regulares O que acontece se a empresa se converte em um C-corp no futuro proximo Sera que o seu SARS automaticamente converter em opcoes McGregory 8211 Suponho que voce esta falando de direitos de valorizacao de acoes, . Praticamente nenhuma empresa de capital de risco do Vale do Silicio usa SARs em vez de opcoes de acoes, por isso e dificil falar em generalidades sobre como os SARs funcionam. Basicamente, voce tem que ler o documento SAR com cuidado. Temos um plano de opcoes de acoes nao qualificadas para uma LLC. Vesting e exercicio deviam ocorrer em um evento de liquidacao, como uma aquisicao ou venda, que pensavamos que poderia ocorrer dentro de um ano, para aliviar a possibilidade de funcionarios de baixo nivel vesting e exercicio de opcoes e tornar-se membro da LLC e questoes fiscais de acompanhamento 8211 K-139s etc. Como nosso horizonte de tempo esta crescendo, nos quisemos incluir um periodo de vesting de 3 anos. A questao e que, apos a aquisicao, nossos empregados enfrentariam um evento tributavel. Tivemos uma avaliacao feita, eo preco exericise foi definido acima do valor na data de concessao para evitar quaisquer questoes 409a. LJ 8211 Nao existe tal coisa como um plano de opcao 8220standard8221 para uma LLC, por isso e dificil de generalizar sem ver os documentos reais, pois depende do tipo de interesse LLC foi concedido. Por favor, pergunte aos seus proprios advogados que criaram o plano de opcoes eo contrato operacional. Nao estou bem claro sobre essa resposta. Voce parece estar dizendo que os warrants nunca seriam usados ??para compensar contratados, mas sim NSOs Como um contratado considerando receber uma porcentagem da minha compensacao como capital, eu estava confuso sobre a ideia de receber opcoes em vez de dinheiro. Parece-me que eu deveria ser concedido acoes em troca de dinheiro que eu nao recebo, nao a opcao de comprar acoes. Eu entendo que uma opcao para comprar mais tarde no preco de hoje tem algum valor, mas esse valor nao esta necessariamente relacionado com o preco atual. Em outras palavras, se I39m devia 100, entao 100 opcoes para comprar acoes em 1,00 isn39t necessariamente uma alternativa justa a 100 dinheiro. O valor da acao teria que dobrar antes que eu poderia entregar mais de 100, a fim de obter 200 de volta, compensando 100. Parece que o cartaz original acima estava realmente tentando descobrir como compensar contratados com estoque. Na sua secao de resposta 5, voce esta sugerindo uma bolsa de acoes E que nao poderia ser feito ate a Serie A, e seria tratada como renda tributavel Eu acho que ja aprendi o suficiente agora para responder a minha propria pergunta: Supondo que o VFM do estoque nao e medido Em moedas de um centavo, entao as opcoes nao sao adequadas para compensacao direta (embora eles ainda funcionam bem como um 8220bonus8221 para os funcionarios). O estoque teria que dobrar em valor para fornecer a compensacao pretendida. Bolsas de acoes nao sao boas, quer, porque eles terao grandes consequencias fiscais. A solucao e emitir warrants com preco de 0,01 por acao, o que pode ser feito legalmente, independentemente da atual FMV do estoque. Naturalmente, gracas a posicao ridicula do IRS deles que querem impostos antes que o estoque esteja vendido realmente (), normalmente nao fara sentido exercitar os warrants ate que voce possa vender pelo menos alguns deles para cobrir a conta de imposto (apenas como opcoes, Exceto possivelmente ISOs com seu tratamento fiscal especial). Oi Yokum, Este e um grande forum com cheio de informacoes uteis. Estamos formando uma empresa do tipo C. Uma pessoa que tem contribuido desde a pre-incorporacao dias quer investir na equidade, assim como outros co-fundadores e, em seguida, ser um consultor. Ele nao e um investidor credenciado. Nos precisamos dele, mas ele nao quer ser um funcionario ou membro do conselho. E possivel para a empresa ir com ele Sera que as acoes dadas a ele todos NSO Muito Obrigado muito 8211 Raghavan Raghavan 8211 Eu apenas emitir e vender acoes comuns para ele, ao mesmo preco que outros fundadores. Tenha em mente que se ele tem um emprego diario, pode haver limitacoes em sua capacidade de comprar acoes. Obrigado, Yokum Existe alguma maneira que voce poderia expandir seu comentario Se ele tiver um emprego diario, pode haver limitacoes em sua capacidade de comprar acoes39 Pode NSO ser atribuido a um nao-funcionario que pode ser um conselheiro para o arranque, mas pode Ter um trabalho em tempo integral em outro lugar Obrigado novamente. Raghavan Obrigado, Yokum Existe alguma maneira que voce poderia expandir em seu comentario Se ele tem um trabalho diario, pode haver limitacoes em sua capacidade de comprar stock39 NSO pode ser atribuido a um nao-empregado que pode ser um conselheiro para o arranque, mas Pode ter um emprego a tempo inteiro em outro lugar Obrigado novamente. Raghavan Hi Yokum 8211 existe algum cenario em que uma empresa pode estender o periodo de exercicio de 90 dias para ISOs para um funcionario que se afasta A natureza da relacao com o empregado pode ser alterada para um conselheiro e, portanto, nao desencadear o periodo de exercicio Existem outros Rahul 8211 Normalmente, um acordo de opcao tem uma linguagem que diz que a opcao deve ser exercida dentro de X dias (ou seja, 90 dias) de rescisao de status como um prestador de servicos. O provedor de servicos e suficientemente amplo para englobar funcionarios, diretores, consultores, assessores, etc. Assim, um funcionario pode passar para o status de contratado ea opcao normalmente continua a ser adquirida e nao precisa ser exercida. Alem disso, o periodo de 90 dias pode ser prorrogado. No entanto, o ISO vai se transformar em um NSO se o empregado nao e mais um empregado apos 90 dias.